Monday, February 1, 2021

As Cannabis Industry Grows, So Do the M & A Numbers

Growing Cannabis
No, this isn't technical article about just how to better grow cannabisor new hydro system. The cannabis industry is proliferatingWith legalization in Canada taking complete effect on October 15, 2018, and more marijuana legalization measures on ballots throughout the USAthe stigma on the industry is reducingand the industry is growing. look at the stock prices for Tilray, Canopy, Aurora and also others on the Canadian Stock Markets can tell you all you need to understand these days regarding the growth and also trajectory of the industry.


Mergers Acquisitions
Certainlyas the industry grows, bigger players in the marijuana market, and outsiders, will be coming in to acquire companies across the cannabis marketplaceIn recent days, Constellation Brands (the parent Company of Corona and Modelo Beers), acquired section of Canopy for 5.4 Billion Dollars. Cigarette manufacturers are seeking prospective partners in various markets across the USA for acquisition. Howeverthere are additionally inner industry mergers taking place alsoToday it was announced that MedMen has purchased PharmaCann for $682 Million bucks in an all stock deal(https://mjbizdaily.com/medmen-inks-blockbuster-682-million-stock-deal-to-acquire- medical-cannabis-firm-pharmacann/) PharmaCann was significant player in the marketplacehaving provisioning centers, processing facilities and also grows in several States, including Michigan. To date, this is the biggest inside the industry merger and also acquisition deal yet. Anticipate this to continue at fast pace as even more States legalize medical and recreational marijuana.



Everyday Impact
For the single location provisioning center, this information might not feel like much of anything. Nonethelessevery person needs to focusAs these mergers and also acquisitions proceedthe impact will certainly trickle to the smallersingle State or single location players. The key to long term survival and also ensuring the best possibility of benefiting from future merger or acquisition opportunityenter into vertical integration chain.



To do that, you need to have the ideal connections and industry know how to connect with processors, growers, labs and also transporters who can collaboratewith contractual guarantees and also obligations. If that interests you, we can helpGive our office call
as well as set up meeting to discuss all of your choices.

No comments:

Post a Comment